주식 선물과 거시 신용이 하락하고, 국채 수익률이 상승하며, 미국 달러가 강세를 보이고, 트럼프 대통령이 미국과 이란 간의 휴전이 끝났다고 선언한 후 유가가 급등하면서 시장이 압박을 받고 있습니다. 그 결과, 최근 상황 전개로 인해 S&P 500 선물은 0.7%, 나스닥 선물은 1% 하락했습니다. 아시아의 기술 거래는 혼조세를 보이고 있으며, 항셍 기술 지수는 5% 상승한 반면 한국 코스피는 5.4% 하락했습니다. 모멘텀 및 AI 인프라 거래의 하락세가 계속해서 주목받고 있으며, GS 하이 베타 모멘텀 바스켓은 지난 5일 동안 -20%를 넘어섰습니다. 글로벌 가격 움직임은 전반적으로 모멘텀 주도주들이 하락하면서 "이전과 같은" 상황을 가리키고 있으며, 브렌트유는 5% 상승하여 배럴당 약 78달러를 기록했습니다. 에너지 복합 상품이 상품 가격을 상승시키고 있는 반면, 귀금속은 하락하고 있으며, 국채 수익률은 커브 전반에 걸쳐 약 2-3bp 상승했습니다. 미국 달러는 강세를 보이고 있으며, 높은 에너지 가격은 인플레이션 기대감으로 이어져 오늘 오후 연준 회의록의 중요성을 더하고 있습니다. 미국과 이란 간의 상황은 어느 쪽도 장기적인 분쟁을 원하지 않는다는 의사를 보이지 않아 실질적으로 변하지 않았지만, 지속 가능한 평화로 가는 길은 이제 더 길고 취약해 보입니다. 연준의 6월 회의록 발표는 중요성이 더해지고 있으며, 옵션 시장은 투자자들이 올해 연준이 금리를 얼마나 인상할지 과대평가하고 있을 수 있음을 시사하고 있습니다.