ESMA、取引前のコントロールにおける収束の機会を発見

欧州証券市場庁（ESMA）は、金融機関指令II（MiFID II）に基づく取引前のコントロールに関する共通の監督活動を完了した。この活動は、欧州連合全体で投資会社が取引前のコントロールをどのように使用しているかを把握することを目的としていた。結果として、多くの投資会社が取引活動とリスクマネジメントの枠組みに取引前のコントロールを統合していることが明らかになった。ただし、実施やガバナンスに関する慣行はしばしば異なり、常にロバストではなかった。ESMAは結果を分析し、来月以内にガイダンス、すなわち明確化やベストプラクティスを公表する予定である。このガイダンスは、EUの企業が取引前のコントロールを実施および統治する際の共通の慣行を促すことを目的としている。EU全体での取引前のコントロールの実施に関する収束を促すことを目指している。この活動は、国家競争当局（NCAs）との協力のもとで実施された。ESMAのガイダンスは、MiFID IIにおける取引前のコントロールの実施に関するさらなる明確化を提供することになる。規制当局の目標は、投資会社が効果的にリスクを管理するためにロバストな取引前のコントロールを設けていることを確保することである。ガイダンスを公表することで、ESMAはEU全体での取引前のコントロールに対する一貫したアプローチを促すことを目指している。