Dans la macroéconomie moderne, la propension marginale à consommer face à des chocs de revenu transitoires est un objet d'intérêt central. Ce document explore empiriquement un concept parallèle dans le secteur bancaire : la propension marginale à prêter face à des afflux de dépôts non sollicités (MPLD). En utilisant les versements de dividendes au niveau des comtés comme instrument pour les afflux de dépôts, j'estime la MPLD pour les banques américaines et montre que, avant la politique de quantitative easing (QE), la banque moyenne fonctionnait "à vue" - elle transformait approximativement chaque dollar d'afflux de dépôt en nouveaux prêts, ce qui est cohérent avec des contraintes de liquidité serrées. Cependant, depuis lors, la MPLD a chuté à 0,35. De plus, la MPLD diminue en fonction du ratio d'actifs liquides et du pouvoir de marché des dépôts des banques. Les résultats suggèrent que le régime de réserves abondantes induit par la QE a significativement assoupli les contraintes de liquidité pour la majorité des banques, mais ne les a pas éliminées entièrement.